不要浪费一次超大规模危机，迎接一生一次的机会

夜壶效应？

曾几何时，某位大佬说过，中国楼市就是夜壶，需要的时候就要掏出来用一下。相信经历过去年不放贷到今年各种刺激后，很多人对此也是深信不疑了。

那么，大A如何定位？大A难道就没有“夜壶效应”了？

A森一直强调，我们对投资的研判必须是对实际经济基本面的深度了解，否则方向就会全错。

也因此，要谈清楚房股投资逻辑，首先就要搞清楚我们现在在哪里，现在的经济基本面到底轮动到什么阶段了。

看过A森2022年著述《大而不能倒》的老铁都知道，我曾经说过下面的逻辑：

大A = 国企融资平台 = 供给端

楼市 = 地方融资平台 = 需求端

一定要看懂这两个公式，因为这是你们目前唯一可以看到的中国经济底层逻辑，只有我们【A视野】才会如此直白的告知。

你们不仅在其它地方都看不到这样的牛逼理论，而且大部分都是给你们整的晕乎乎的。唯有我们【A视野】直截了当上干货！

那么，今年初期，我们就特别分析过，当时中国有堕入资产负债表衰退的风险。

简单说，就是全民不肯投资、消费，大家各种不配合，天天躺平混吃等死各种摆烂全部出来了。

有形之手急啊~

怎么办？你们躺着，就要电击把你刺激起来！

一手通过大A把供给融资搞起来，一手通过楼市把需求融资搞起来，如此才能形成庞大的国内超级大循环。

至于这两端全是人为扭曲出来的提振，往往意味着其中浪费和成本都很惊人，也就是未来债务可能会进一步叠加。

但是，未来的事情未来再说，要相信后来者的智慧。

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现在美联储在拼命加息缩表，本质上，这就是一个“去金融化”的过程。

以前，只要经济不好了，美国人就会撒钱刺激需求，然后大量资金流入金融领域，从而通过金融化的方法提高大家的账面财富，进而刺激实体经济。

现在，金融空倒这么多年，各种问题都出来了，如果继续放任不管，美国经济可能要被掏空身子。

然而，中国的情况则完全不同！

上周有形之手回顾了2012~2021年10年周期的成就，如果要总结，那就是我们花了接近10年的时间降杠杆（去金融化）。

各行各业、金融市场、楼市等，都在这10年里被抽过N次耳光。在耳光横飞的青葱岁月里，大家逐步形成了新的思维定式：

行情太冷清了，经济承压巨大，电击激活；稍微炒作热闹了，马上一顿胖揍，体验一把人间的悲欢离合。

所以，当本轮大A刚刚启动的时候，【森学院】的学员就有好几位私信我，担心的询问何时又要抽耳光了。

然而，我们还是要看到，上周有形之手回顾过去10年的金融整顿历程，直接是宣布自己胜利了。

这里面的潜台词是，接下去是可以接受更多一点债务和杠杆。

也就是说，我们为了避免堕入资产负债表衰退，现在需要进行“金融化”的浪潮了。

如今海外总需求越来越差，要想发展经济，除了靠内需，近乎没有其它选择。但是，当居民家庭的收入不可能回到过去的增速，光靠劳动收入也是不够的。

怎么办？除了刺激大家的资产收入倍增，近乎没有牌可打了。

反正都已经去金融化10来年了，现在就算金融化一年，增加一下大家的账面资产财富，又有多大风险？

事实上，这才是眼下有形之手的核心目的！

也因此，我们首先要看得懂，那就是我们现在正处于年内大A最强上行通道。

我们国家的广义财政中，一块是土地收入，还有一块就是国企创富。

这其中，国企创富非常关键，确保国有资产不流失的原则下，在国民收入承压的背景下，既然财富总量就这么多，那也就意味着更多资源加速流入有形之手。

所以，现在选筹和投资，不买优质党产股，买什么？

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国企和地方财政，分属两个不同的职能部门，但是，如今两者的合作已经是成为一个闭环体系了。

这和40年前的经济循环体系完全不同，不能搞错了！

事实上，这是一种战备状态，就是供需全部处于被管理的特殊阶段，但是，又有一定的市场经济元素在里面。

如果处理得当，这波国企是有机会从大A获得大量发展融资，也为后续其血拼产业升级完成资金的储备。

当然，这也就意味着，这波行情最终还是要社会小DS买单的。

真正的行情获益期，应该是现在这样的窗口期，就是大量场外资金还没有完全入场，还非常纠结、犹豫。

一旦后续行情变成了全市场的共识，那么，此轮也就结束，人家国企融资任务也差不多就结束了。

所以，在疫情长期伤痕效应下，抓住眼下这个极为难得的窗口期，真的是太关键了。

如果可以从中获得不少收益，再反手买入优质房源锁定自己的财富，那就是两份收益。

毕竟，股市会比楼市对宽松的敏感度更高，因为交易成本低、周期短。

但是，一旦楼市价格启动，则很有可能这波股市也就差不多要收尾了。

大家不妨回忆一下2021年年初的房股双high，是不是这个逻辑？

那么，为何如此？因为当楼市价格启动，大量社会闲置资金加速以加杠杆的方式流入房子里，本身就会对股市产生资金维度的利空。

而且，楼市一旦价格启动，有形之手抽耳光也就不远了。

再则，楼市如果出现财富效应，也会让很多大A里的获利盘出走，并进入楼市。

毕竟，从私有产权保护而言，大A至今还是投机市场，可是楼市却是真正的私产保护极好的市场。从资金寻觅确定性的角度，大A赚的钱，在楼市确定下来，也是每一轮的必然，这是国内私有产权保护现状使然。

明白了这个道理也就非常清楚，对于一心只想买房的人，现在是淘房的好时候。但是，整个价格异动可能需要一定的时间，这个时间正好让你完成置换周期。

但是，对于想套利的人而言，大A先动，大A恰恰处于整个上行通道即将提速的时间节点，这点则会表现的更为突出。

即，大A的涨价会明显早于楼市的价格异动，而这正好构成了我们年内最强的投资获利逻辑！！！！！

持有优质党产股，享体制红利，把自己做成“国企”，已刻不容缓！